华夏潜龙精选股票基金(以下称本基金)股票投资占基金资产的比例为80%–95%,其中,港股投资比例不超过股票资产的50%,采用“自上而下”的行业配置与“自下而上”的个股精选相结合的方法,在严格控制风险的前提下,力求实现基金资产的长期稳健增值。


在购买力平价(PPP)层面,中国已是世界第一经济体,经济正重拾当年辉煌,市场正孕育着未来的世界500强。
随着经济结构调整、供给侧改革推进,市场演绎强者愈强,优秀公司市占率不断提升,投资价值显现。
随着资本市场不断开放,在全球产业链、价值链以及全球资本长期偏好的投资视角下,A股、港股的诸多企业展现出“比外资更本土、比本土更全球”的突出优势。
本基金力求以前瞻性研究、系统化模型和更深入的实地调研,寻找具有长期竞争力的标的公司。
当前宏观经济稳健,企业盈利持续改善,但短期受内外部因素扰动,市场连续调整,估值进入历史中枢偏下水平,中长期投资价值显著。
在波动行情下,以消费升级和制造业升级为线索的确定成长性标的,有望享受中国经济转型、产业升级的投资机会。
统计发现,在上证综指3000点以下新成立的主动管理权益类基金, 在其成立3个月、6个月、1年后,实现正收益的比例均超过70%,平均涨幅分别为2.43%、7.75%、16.83%。且随着投资时间的拉长, 净值上涨的概率和收益水平也逐步提升,产品成立3年后,其正收益概率高达82%,平均涨幅则高达49.57%,充分体现了低位布局、逆势投资的优势。(数据来源:Wind,截至2018年7月)

以更长远的视角来看,受益于新经济的崛起、长期人口结构的变化、先进科技的进步等,众多行业存在广泛的市场空间。

华夏潜龙精选将重点围绕中长期人口结构变化、财富效应、产业结构升级、科技产业发展等方面挖掘个股长期投资机会。


可靠的投资流程:通过可靠的、系统化的投资流程,力争持续的为投资者创造长期稳定的收益;
稳定的价值来源:在各行业中拥有顶尖技术、强大创新、高效以及品牌忠诚度高的价值型公司;
长期的投资视角:中国高质量的公司将会在同业中取得明显优势。因此,站在企业家的角度思考,长期持有股票、积极主动参与公司治理而不仅仅进行短期股票买卖;
更好的风险控制:坚持以合理的价格投资正确的公司。



本产品拟任基金经理长期服务海外机构客户,投资经验丰富,历史业绩优异。
自2016年11月以来管理QFII专户A,自2017年3月以来管理QFII专户B,期间上证综指、沪深300及股票型基金均出现较大回调,而专户A、专户B却逆势上涨,管理至今分别实现了25.11%和28.00%的总回报。这充分显现了基金经理优异的选股能力和风险控制水平。
公司QFII团队管理规模由13亿增长至209亿人民币。
数据来源:华夏基金(截至2018年8月7日);基金的过往业绩并不预示其未来表现,基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成基金业绩表现的保证。
拟任基金经理在境内外知名机构均有履职经历,投资经验丰富,历史业绩持续稳定。
20年从业经验,17年投资管理经验,10年以上H股、境外ADR优质投资经验。整体投资风格稳健,追求长期收益目标。



华夏基金管理有限公司是境内管理基金规模领先、综合实力雄厚的基金管理公司之一。华夏基金服务机构客户超过43000余户,服务公众持有人超过5800万户。华夏基金秉承“为信任奉献回报”的企业宗旨,注重将投资收益及时转化为红利,为投资人创造了丰厚的回报,累计为持有人分红超过1420亿元。(数据来源:华夏基金,截至2018年6月30日)

华夏基金在业内最早提出了“研究创造价值”的投资理念,吸收了大批海内外专业人士,选拔了知名高校的优秀人才,构建了精英荟萃的投研平台,投研决策和风控机制成熟,打造了业内规模领先、优秀的投资团队。投研人员约200人,实现了全行业覆盖,在业内处于领先地位。

基金名称 | 华夏潜龙精选股票型证券投资基金 |
基金简称 | 华夏潜龙精选股票 |
基金类别 | 股票型 |
基金代码 | 005826 |
发售方式 | 本基金认购以金额申请。投资者认购本基金份额时,需按基金份额发售机构规定的方式全额交付认购款项。投资者可以多次认购本基金份额,通过基金管理人直销机构及华夏财富每次认购金额不得低于10.00元(含认购费),通过其他代销机构每次最低认购金额以各代销机构的规定为准,累计认购金额不设上限。销售机构可调整每次最低认购金额并进行公告。认购申请受理完成后,投资者不得撤销。 |
投资目标 | 在严格控制风险的前提下,力求实现基金资产的长期稳健增值。 |
投资范围 | 本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括国内依法发行上市的股票(包括中小板、创业板及其他中国证监会核准上市的股票)、港股通标的股票、债券(包括国内依法发行和上市交易的国债、央行票据、金融债券、企业债券、公司债券、中期票据、短期融资券、超短期融资券、次级债券、政府支持机构债券、政府支持债券、地方政府债券、中小企业私募债券、可转换债券、可交换债券及其他经中国证监会允许投资的债券)、衍生品(包括权证、股指期货、国债期货、股票期权等)、资产支持证券、货币市场工具(含同业存单)以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。 |
投资组合比例 | 股票投资占基金资产的比例为80%–95%,其中,港股投资比例不超过股票资产的50%,每个交易日日终在扣除股指期货、国债期货、股票期权合约需缴纳的交易保证金后,保持现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%。其中,现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。 |
股票投资策略 | 目前,我国经济正处于重大机遇期,经济将在比较长的时期内保持快速发展,新型经济将成为发展的主要驱动力,相关行业的龙头公司会持续超越行业平均发展水平。本基金采用“自上而下”的行业配置与“自下而上”的个股精选相结合的方法,本基金基于趋势性前瞻性研究,采用自上而下的分析方式,通过对宏观经济、各行业景气程度及变动趋势等维度评估,选择出战略性配置的行业;同时,在个股选择层面上,关注公司的价值、分红、持续性(Value、Payout、Sustainability),采用系统化的选股模型,结合公司竞争优势、现金流产生能力、估值和可持续发展等基本要素,自下而上地选取景气行业中具有竞争优势、可持续性强以及收益质量高的优质上市公司。 在行业选择上,本基金将从宏观经济、产业周期、行业成长性、行业竞争力和估值等维度考虑,对行业配置定期进行综合评估,遴选出优势行业。本基金根据各行业的特点,确定适合该行业的估值方法,结合对行业成长性的判断,参考历史估值水平以及类似状况下代表性国家和地区行业估值水平,确定该行业合理的估值,得出行业股价高估、低估或中性的判断。在个股选择上,本基金定性分析和定量分析相结合的方式。首先,通过我们自己开发的选股模型确定备选股票池,选股指标包括但不限于股息率、市盈率、净资产收益率、长期盈利增长、经济增加值/可投资资本等。在备选股票池中,我们采用基本面研究方法,通过财务分析、实地调研等方式,重点考察公司的核心竞争力、公司的产品优势、公司所处价值链的地位、管理层素质、现金流能力、面对市场变化的能力、可持续发展能力等方面,挑选出具有长期竞争优势、未来有可能成为行业龙头的投资标的。 基金参与港股通交易,基金可根据投资策略需要或不同配置地市场环境的变化,选择将部分资产投资于港股或选择不将基金资产投资于港股,基金资产并非必然投资于港股。 |
业绩比较基准 | MSCI中国A股在岸指数收益率*60%+经汇率调整的恒生指数收益率*30%+上证国债指数收益率*10% |
风险收益特征 | 本基金为股票基金,其预期风险和预期收益高于混合基金、债券基金与货币市场基金,属于中高风险品种。基金资产投资于港股,会面临港股通机制下因投资环境、投资标的、市场制度以及交易规则等差异带来的特有风险,包括港股市场股价波动较大的风险、汇率风险、港股通机制下交易日不连贯可能带来的风险等。本基金产品风险等级为中高风险(R4)。 |

认/申购费率 |
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赎回费率 |
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其他费用 | 管理费1.5% | 托管费0.25% |